为什么您不应该像石油交易商那样看待比特币的奖励_区块链前沿

为什么您不应该像石油交易商那样看待比特币的奖励

1621430807-a63020954d4bc1c

位于芝加哥的芝加哥商品交易所(CME)上的比特币(BTC)期货在几天内陷入“倒退”状态,有时在大宗商品市场中会出现这种情况,近月合约的价格超过了远期交割日期的价格。

逆价差似乎从上周下半年开始,一直持续到星期二初。异常情况可能表明,对加密货币的即时需求超过了供应。但是,加密分析师不确定这种解释是否适用于比特币。 

Two Prime Digital Assets的CIO Nathan Cox表示:“ BTC的倒退并不一定意味着供应状况会更加紧张。” 

相关:市场裹足:以太攀升,突破‘麝香浸’ 随着加密货币波动性的增加

比特币基于CME的期货倒退相对来说是短暂的,这是经常发生的情况:5月份的合约以比6月份的合约略微折价的价格恢复交易(这种结构称为contango)。

Backwardation是指向下倾斜的期货曲线,其中近月合约的价格高于远期合约的价格。例如,根据数据源TradingView,比特币的5月到期的期货合约较6月的合约周一早盘溢价15美元。在周五的某个时候,6月合约比7月期货溢价55美元。 

比特币与石油的倒退

根据Investopedia,“由于目前对资产的需求高于通过期货市场在未来几个月内到期的合同,而导致出现现货溢价”。但是,该定义更适用于石油市场,在石油市场中,需求是经济增长的函数,并且由于减产或经济活动突然激增,市场通常面临更紧的供应条件。 

分析师有时也会将相反的情况(称为contango)归因于较长时间存储商品的成本。 

 

区块链前沿是一个专业的比特币价格查询&区块链数字货币资讯平台,我们为用户提供关于区块链企业、数字货币币种、数字货币交易平台及区块链人物的相关信息,我们整理发布全球主流比特币交易平台、虚拟数字货币交易平台、区块链应用企业的结构化信息,我们对区块链及数字资产充满热情,立志打造成一个区块链综合门户网站。
区块链前沿 » 为什么您不应该像石油交易商那样看待比特币的奖励

发表评论